摘要：2021年全球棕櫚油生產(chǎn)最大的國家印度尼西亞實行出口禁令，導(dǎo)致市場供不應(yīng)求，疊加疫情影響，2021年中國棕櫚油需求量降至632萬噸，2022年進一步降至491萬噸，受市場需求減少影響，2022年中國棕櫚油行業(yè)市場規(guī)模降至475億元。

一、定義及分類

棕櫚油是一種植物油，通常是從棕櫚樹的果實中提取的油脂，是目前世界上生產(chǎn)量、消費量和國際貿(mào)易量最大的植物油品種，與大豆油、菜籽油并稱為“世界三大植物油”，擁有超過千年的食用歷史。按照下游應(yīng)用領(lǐng)域不同，棕櫚油可以分為食品用棕櫚油和工業(yè)用棕櫚油。

二、行業(yè)政策

1、行業(yè)主管部門和監(jiān)管體制

棕櫚油屬于植物油行業(yè)，行業(yè)主管部門包括國家發(fā)展與改革委員會、國家工商行政管理總局、國家質(zhì)量監(jiān)督檢驗檢疫總局和國家食品藥品監(jiān)督管理總局。除此以外，棕櫚油行業(yè)還接受全國性行業(yè)協(xié)會中國糧食行業(yè)協(xié)會、中國植物油行業(yè)協(xié)會等組織的自律管理。

（1）國家發(fā)展與改革委員會

國家發(fā)展與改革委員會主要負責(zé)綜合研究、擬訂經(jīng)濟和社會發(fā)展政策，進行總量平衡，并指導(dǎo)總體經(jīng)濟體制改革的宏觀調(diào)控部門。主要職責(zé)之一：承擔(dān)重要商品總量平衡和宏觀調(diào)控的責(zé)任，編制重要農(nóng)產(chǎn)品、工業(yè)品和原材料進出口總量計劃并監(jiān)督執(zhí)行，根據(jù)經(jīng)濟運行情況對進出口總量計劃進行調(diào)整，擬訂國家戰(zhàn)略物資儲備規(guī)劃，負責(zé)組織國家戰(zhàn)略物資的收儲、動用、輪換和管理，會同有關(guān)部門管理國家糧食、棉花和食糖等儲備。

（2）國家工商行政管理總局

國家工商行政管理總局承擔(dān)監(jiān)督管理流通領(lǐng)域商品質(zhì)量的責(zé)任，組織開展有關(guān)服務(wù)領(lǐng)域消費維權(quán)工作，按分工查處假冒偽劣等違法行為，指導(dǎo)消費者咨詢、申訴、舉報受理、處理和網(wǎng)絡(luò)體系建設(shè)等工作，保護經(jīng)營者、消費者合法權(quán)益。國家工商行政管理總局還指導(dǎo)廣告業(yè)發(fā)展，負責(zé)廣告活動的監(jiān)督管理工作，負責(zé)商標(biāo)注冊和管理工作，依法保護商標(biāo)專用權(quán)和查處商標(biāo)侵權(quán)行為，處理商標(biāo)爭議事宜，加強馳名商標(biāo)的認定和保護工作，負責(zé)特殊標(biāo)志、官方標(biāo)志的登記、備案和保護。

（3）國家質(zhì)量監(jiān)督檢驗檢疫總局

國家質(zhì)量監(jiān)督檢驗檢疫總局主要負責(zé)中華人民共和國內(nèi)地質(zhì)量、計量、出入境商品檢驗、出入境衛(wèi)生檢疫、出入境動植物檢疫、進出口食品安全和認證認可、標(biāo)準化等工作。

（4）國家食品藥品監(jiān)督管理總局

中華人民共和國國家食品藥品監(jiān)督管理總局是國務(wù)院綜合監(jiān)督管理藥品、醫(yī)療器械、化妝品、保健食品和餐飲環(huán)節(jié)食品安全的直屬機構(gòu)，負責(zé)起草食品安全、藥品、醫(yī)療器械、化妝品監(jiān)督管理的法律法規(guī)草案，制定食品行政許可的實施辦法并監(jiān)督實施，組織制定、公布國家藥典等藥品和醫(yī)療器械標(biāo)準、分類管理制度并監(jiān)督實施，制定食品、藥品、醫(yī)療器械、化妝品監(jiān)督管理的稽查制度并組織實施，組織查處重大違法行為。

（5）中國糧食行業(yè)協(xié)會

中國糧食行業(yè)協(xié)會是由從事糧油及相關(guān)產(chǎn)品的生產(chǎn)、流通、加工、儲藏、科技開發(fā)等業(yè)務(wù)的企業(yè)、事業(yè)單位和社會團體組成的全國性行業(yè)社團組織，于1996年4月成立，具有社團法人資格。主要任務(wù)是溝通企業(yè)和政府、企業(yè)和企業(yè)之間的聯(lián)系，協(xié)助政府主管部門進行行業(yè)管理和行業(yè)指導(dǎo)；督促和組織會員企業(yè)建立自律性運行機制，制定行規(guī)行約，維護公平競爭，保護會員的合法權(quán)益以及調(diào)解會員經(jīng)濟糾紛等。

（6）中國植物油行業(yè)協(xié)會

中國植物油行業(yè)協(xié)會是從事植物油生產(chǎn)、貿(mào)易、加工、儲藏、運輸、管理、科研、教育等單位和從事上述工作的知名人士自愿組成的全國性行業(yè)組織。在調(diào)查行業(yè)基本情況、提供政策咨詢、加強行業(yè)自律、開展創(chuàng)名優(yōu)產(chǎn)品，提高產(chǎn)品質(zhì)量、促進行業(yè)發(fā)展、維護企業(yè)權(quán)益、開展國際交流以及為企業(yè)提供信息服務(wù)等方面做了大量工作，受到了政府有關(guān)部門的重視和好評，得到了全體會員單位和有關(guān)方面的大力支持，并在業(yè)內(nèi)外和國際上都產(chǎn)生了積極的影響。

2、行業(yè)相關(guān)政策

隨著社會的不斷發(fā)展，下游市場對植物油的需求量不斷提升，對于植物油的營養(yǎng)水平和質(zhì)量水平的關(guān)注也達到了前所未有的高度，我國政府發(fā)布一系列政策支持、鼓勵和規(guī)范行業(yè)發(fā)展，2022年2月，國家林業(yè)和草原局發(fā)布林草產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃(2021-2025年)，指出：到2025年木本食用油年產(chǎn)量達250萬噸。2024年1月，中國植物油行業(yè)協(xié)會發(fā)布關(guān)于推進“合理膳食、健康生活”科普宣傳的倡議書，指出：加強食用油營養(yǎng)知識科普，引導(dǎo)消費者科學(xué)選擇食用油。合理、科學(xué)用油，吃好油，吃健康油，優(yōu)化食用油攝入結(jié)構(gòu)，積極參與“三減三健”專項行動。

三、發(fā)展歷程

中國棕櫚油行業(yè)經(jīng)歷了從起步階段到快速擴張，再到產(chǎn)業(yè)升級、可持續(xù)發(fā)展的歷程，近年來，中國政府和棕櫚油生產(chǎn)企業(yè)開始重視棕櫚油的可持續(xù)發(fā)展，推動可持續(xù)種植和生產(chǎn)方式，加強對棕櫚油供應(yīng)鏈的管理和監(jiān)督，未來，隨著政策導(dǎo)向的轉(zhuǎn)變和技術(shù)的進步，中國棕櫚油行業(yè)有望實現(xiàn)更加健康、可持續(xù)和穩(wěn)定的發(fā)展。

四、行業(yè)風(fēng)險

1、市場競爭風(fēng)險

目前，投資設(shè)立棕櫚油生產(chǎn)企業(yè)注冊資金規(guī)模較大，外資或中外合資公司注冊資本高達億元以上，較大型民營企業(yè)注冊資本也在千萬元以上，國有企業(yè)、外資企業(yè)中外合資企業(yè)實力較強。企業(yè)之間的競爭相對激烈，投資者在加快產(chǎn)業(yè)布局的同時加強對上游資源控制。未來，隨著棕櫚油行業(yè)的不斷發(fā)展，企業(yè)間的競爭將更為激烈。

2、政策風(fēng)險

我國棕櫚油大部分依賴于進口，貿(mào)易政策變動對于行業(yè)影響較大。貿(mào)易政策風(fēng)險是指進行國際貿(mào)易時本國或交易國的貿(mào)易政策變動造成的國際貿(mào)易的變動。為了滿足國內(nèi)市場需求，我國在2019年8月開始修改《農(nóng)產(chǎn)品進口關(guān)稅配額管理暫行辦法》，取消棕櫚油的進口配額管理，并在2021年5月正式發(fā)布修改后的《農(nóng)產(chǎn)品進口關(guān)稅配額管理暫行辦法》。未來，如果行業(yè)相關(guān)貿(mào)易政策發(fā)生變化，棕櫚油企業(yè)的業(yè)務(wù)開展將受到影響。同時，在食品安全問題時有發(fā)生的背景下，國家對于食品安全重視程度進一步提高，對于食用油監(jiān)管力度加大。未來如果棕櫚油相關(guān)產(chǎn)業(yè)政策發(fā)生不利變化，也會對棕櫚油企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營造成影響。

3、技術(shù)風(fēng)險

隨著下游應(yīng)用行業(yè)的發(fā)展，對于棕櫚油的要求將越來越高，棕櫚油企業(yè)需要對產(chǎn)品的進口、加工、銷售等環(huán)節(jié)進行創(chuàng)新升級。通過科研創(chuàng)新，提高企業(yè)生產(chǎn)能力，升級產(chǎn)品品質(zhì)。但是在此過程中，企業(yè)仍然有可能面臨因技術(shù)因素導(dǎo)致的不能滿足行業(yè)需求的情況，從而導(dǎo)致市場占有率下降和產(chǎn)品利潤率下滑的風(fēng)險。

4、其它風(fēng)險

原材料在棕櫚油生產(chǎn)過程中占據(jù)較高比重，棕櫚生長環(huán)境有限，產(chǎn)量受自然條件影響，當(dāng)生產(chǎn)原材料價格上升時，棕櫚油企業(yè)的生產(chǎn)成本將提高，進而抬高棕櫚油產(chǎn)品的價格。此外，棕櫚油市場處于不斷的變化之中，變化的市場環(huán)境會對棕櫚油企業(yè)的經(jīng)營管理能力提出更高的要求。如果企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)和經(jīng)營管理能力不能與之相適應(yīng)，企業(yè)的生存和發(fā)展將受到不良影響。

五、產(chǎn)業(yè)鏈

棕櫚油產(chǎn)業(yè)鏈的起點是棕櫚樹的種植，棕櫚樹通常在熱帶地區(qū)生長，如海南島等地區(qū)，適宜種植，農(nóng)民和種植公司負責(zé)管理和維護棕櫚樹園，成熟的棕櫚果通常是手工或機械收割，采摘的棕櫚果經(jīng)過清洗、脫殼和壓榨等加工過程，以提取棕櫚油。棕櫚油通常需要經(jīng)過精煉過程，以去除不純物質(zhì)，改進其色澤和氣味，精煉后的棕櫚油分銷給各終端市場，包括快餐、食品、工業(yè)等領(lǐng)域。

棕櫚油行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

棕櫚樹種植

棕櫚果采摘

加工設(shè)備

上游

益江（張家港）糧油工業(yè)有限公司

儀征方順糧油工業(yè)有限公司

中儲糧油脂工業(yè)東莞有限公司

天津龍威糧油工業(yè)有限公司

中游

快餐

食品

化工

下游

六、發(fā)展現(xiàn)狀

棕櫚油作為油脂市場的重要組成部分，以其性價比及營養(yǎng)價值的優(yōu)勢迅速占領(lǐng)著中國油脂市場，2019年中國棕櫚油需求量一度達到752萬噸，但自2020年開始逐步下滑，2021年全球棕櫚油生產(chǎn)最大的國家印度尼西亞實行出口禁令，導(dǎo)致市場供不應(yīng)求，疊加疫情影響，2021年中國棕櫚油需求量降至632萬噸，2022年進一步降至491萬噸，受市場需求減少影響，2022年中國棕櫚油行業(yè)市場規(guī)模降至475億元。

七、發(fā)展因素

1、有利因素

（1）相關(guān)法律法規(guī)促進行業(yè)有序發(fā)展

近年來，國家相繼出臺一系列政策法規(guī)，從全局和戰(zhàn)略高度在油料油脂生產(chǎn)、加工、流通、儲備、進出口等各個環(huán)節(jié)采取綜合措施，促進植物油產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展，保障中國油脂供給安全，有效保護了消費者以及食品企業(yè)的利益，保障棕櫚油行業(yè)健康、有序發(fā)展。

（2）工業(yè)領(lǐng)域需求旺盛

棕櫚油作為工業(yè)原材料就有較強的需求剛性，尤其是終端下游的表面活性劑、日化行業(yè)總體發(fā)展穩(wěn)定，同時棕櫚油主要工業(yè)產(chǎn)品也開始由低端、低附加值向高端、高附加值轉(zhuǎn)變，下游產(chǎn)品線也不斷延伸（比如：低端肥皂向高端化妝品轉(zhuǎn)移、延伸線的產(chǎn)品線比如醫(yī)療器械、潤滑油等），這將是后期棕櫚油工業(yè)消費新的增長點。

（3）生產(chǎn)加工技術(shù)不斷進步

近年來，隨著棕櫚油消費與需求的逐漸增加，各種加工技術(shù)被廣泛應(yīng)用到棕櫚油加工過程中。例如先酸化，再用180t和200℃蒸汽處理的兩步法精煉可有效去除棕櫚毛油中的磷脂和其他膠質(zhì)；分子蒸餾技術(shù)不僅可將棕櫚毛油中的游離脂肪酸降低至0.1%以下，還能保留70%的類胡蘿卜素和VE；超臨界萃取在油棕果殺酵和油脂提取方面也表現(xiàn)出了一定的優(yōu)勢另外，經(jīng)分提后產(chǎn)生的液態(tài)棕櫚油酸和固態(tài)棕櫚硬脂不僅能夠替代動物油脂和氫化油脂，減少膽固醇、反式脂肪酸等物質(zhì)的攝入，還因其優(yōu)良的加工性能而大大拓寬了棕櫚油的應(yīng)用范圍。隨著技術(shù)的發(fā)展，棕櫚油生產(chǎn)和加工的效率得到提高，成本降低，品質(zhì)提升，這將有利于行業(yè)的發(fā)展。

2、不利因素

（1）行業(yè)整體管理水平不高

目前國內(nèi)棕櫚油生產(chǎn)企業(yè)管理水平參差不齊，大多數(shù)中小企業(yè)質(zhì)量控制仍然停留在經(jīng)驗管理階段，尚未建立起完善的質(zhì)量控制體系。如部分企業(yè)由于管理水平不高、質(zhì)量控制不嚴等原因?qū)е鲁霈F(xiàn)食品安全問題，則有可能影響消費者認知，對行業(yè)的健康發(fā)展產(chǎn)生負面作用。

（2）需求基本依賴于進口

我國是棕櫚油消費大國，但需求基本依賴于進口，為了保證棕櫚油的穩(wěn)定供應(yīng)，政策鼓勵并支持我國企業(yè)參與棕櫚油產(chǎn)業(yè)上游資源競爭，形成種植、貿(mào)易、加工和銷售一體的優(yōu)化產(chǎn)業(yè)鏈，但由于目前需求缺口較大，中國棕櫚油市場對外的高度依賴在短期內(nèi)無法改變。

（3）原材料價格波動

棕櫚油是國際貿(mào)易中的重要商品，其價格會受到國際市場供需關(guān)系、天氣變化等因素的影響，價格波動較大，這將對直接影響中國棕櫚油生產(chǎn)和加工企業(yè)利潤水平，對企業(yè)經(jīng)營造成不利影響。

（4）食用領(lǐng)域棕櫚油需求明顯減少

目前，中國棕櫚油市場仍以食用棕櫚油為主，2022年中國快餐以及食品工業(yè)領(lǐng)域用的食用棕櫚油占比高達56.81%，但由于棕櫚油為一種飽和脂肪酸超過50%的植物油脂，其健康方面近些年一直受到人們的質(zhì)疑，雖然中國很多專家學(xué)者對于棕櫚油的健康性做了很多論證，證明棕櫚油是對人體無害的，但是由于人們內(nèi)心對未知事物的恐懼性以及對國內(nèi)專家學(xué)者的不信任感，棕櫚油在食用消費這一塊受到了一定的制約，其替代品也逐漸增加，棕櫚油在食用領(lǐng)域的需求占比總體呈現(xiàn)出明顯的下降態(tài)勢。

八、競爭格局

目前，國內(nèi)有棕櫚油加工企業(yè)上千家，主要的棕櫚油加工企業(yè)基本分布在主要進口港的周邊地區(qū)，福建、江蘇、天津、廣東地區(qū)不但是我國棕櫚油的主要進口、貿(mào)易集散地，且也集中了大型的棕櫚油加工企業(yè)，擁有足夠的棕櫚油加工、儲存能力，由于棕櫚油大宗商品的特性，這一格局有望持續(xù)下去，總體來看，中國棕櫚油加工市場競爭激烈，在棕櫚油研究深化和技術(shù)進步的背景下，擁有技術(shù)優(yōu)勢、營銷渠道優(yōu)勢等的企業(yè)將脫穎而出，推動市場集中度提升。

九、發(fā)展趨勢

棕櫚油不僅在食品加工和烹飪領(lǐng)域有廣泛應(yīng)用，還在工業(yè)領(lǐng)域、生物燃料、化妝品等領(lǐng)域有潛力，隨著技術(shù)的不斷發(fā)展和應(yīng)用領(lǐng)域的擴大，中國棕櫚油市場前景將更加廣闊，未來中國棕櫚油行業(yè)的發(fā)展趨勢將更加注重技術(shù)創(chuàng)新、品質(zhì)建設(shè)、國際合作和可持續(xù)發(fā)展。