摘要：隨著社會不斷發(fā)展，中國連褲襪行業(yè)發(fā)展空間越來越大，連褲襪不僅被用于日常穿著，而且在舞蹈、體操、跆拳道等運動領(lǐng)域也得到了廣泛應(yīng)用。2018-2020年受出口訂單向東南亞轉(zhuǎn)移的影響，國內(nèi)連褲襪出口下滑明顯。從2021年開始，我國連褲襪出口量整體呈現(xiàn)逐年增長的趨勢，主要得益于國內(nèi)連褲襪行業(yè)的不斷創(chuàng)新和提升，以及全球市場的逐步復(fù)蘇。中國海關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2023年中國連褲襪出口量同比增長22.18%至6.83億雙。

一、定義及分類

連褲襪又稱襪褲、緊身襪，是緊密包覆從腰部到腳部軀體的服裝。隨著生活水平的提高，時尚服飾處于越來越重要的地位，質(zhì)量優(yōu)、款式新、規(guī)格全的時尚連褲襪，極易受到消費者的青睞。連褲襪按產(chǎn)品款式可分為定跟連褲襪、有跟連褲襪、露趾連褲襪；按材質(zhì)可分為包芯絲連褲襪、天鵝絨連褲襪、棉質(zhì)連褲襪、羊毛連褲襪等。

二、行業(yè)政策

連褲襪作為紡織業(yè)的組成部分之一，近年來，國家出臺一系列紡織業(yè)相關(guān)政策，間接推動了連褲襪行業(yè)的發(fā)展。2023年12月，吉林省人民政府辦公廳印發(fā)《加快推進(jìn)吉林省數(shù)字經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展實施方案（2023-2025年）》，力爭“十四五”末，規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)實現(xiàn)技術(shù)改造、智能化改造“兩個全覆蓋”，鋼鐵、紡織襪業(yè)、礦山裝備制造等重點行業(yè)先進(jìn)產(chǎn)能比例顯著提高，發(fā)展一批省級以上“專精特新”中小企業(yè)和制造業(yè)單項冠軍企業(yè)。2024年2月，浙江省人民政府印發(fā)《關(guān)于下達(dá)2024年浙江省國民經(jīng)濟和社會發(fā)展計劃的通知》，提出要支持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)應(yīng)用先進(jìn)適用技術(shù)，實施重點技改項目5000個以上，推動裝備制造、紡織服裝、五金制品等優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)邁向中高端，支持絲綢、茶葉、黃酒、青瓷、木雕、中藥材等歷史經(jīng)典產(chǎn)業(yè)塑造新輝煌。

三、發(fā)展歷程

1940年，美國杜邦公司推出尼龍絲襪。連褲襪作為一種新興的服裝配件，開始逐漸進(jìn)入中國市場。由于國內(nèi)生產(chǎn)能力有限，大部分產(chǎn)品依賴進(jìn)口。隨著國內(nèi)紡織業(yè)的進(jìn)步和消費者需求的增長，連褲襪開始在中國本土得到更廣泛地生產(chǎn)和銷售。連褲襪企業(yè)開始嘗試不同的設(shè)計和材料，以適應(yīng)不同消費者的需求。此時，連褲襪開始逐漸普及，成為更多人的日常穿著選擇。隨著改革開放的深入和消費者生活水平的提高，連褲襪行業(yè)迎來了快速增長的時期。國內(nèi)連褲襪企業(yè)加大了對連褲襪的研發(fā)和生產(chǎn)投入，產(chǎn)品種類和質(zhì)量都得到了顯著提升。同時，市場競爭也日趨激烈，連褲襪企業(yè)開始注重品牌建設(shè)和市場推廣。進(jìn)入21世紀(jì)后，隨著消費者對時尚和個性化的追求，中國連褲襪行業(yè)開始注重創(chuàng)新和個性化發(fā)展。連褲襪企業(yè)開始推出更多具有獨特設(shè)計和功能性的產(chǎn)品，以滿足不同消費者的需求。同時，隨著科技的發(fā)展，一些新技術(shù)也開始應(yīng)用于連褲襪的生產(chǎn)中，提高了產(chǎn)品的舒適性和耐用性。

四、行業(yè)壁壘

1、品牌壁壘

品牌知名度是在長期市場競爭中逐漸形成的，連褲襪企業(yè)必須通過長期對市場需求變化進(jìn)行分析，不斷地創(chuàng)新和投入，并持續(xù)開發(fā)符合市場需求趨勢的新產(chǎn)品，提高產(chǎn)品質(zhì)量，完善服務(wù)體系，才能逐步地得到市場的認(rèn)同，完成品牌形象的構(gòu)建。連褲襪企業(yè)品牌的競爭力直接影響著客戶資源的獲取難度，尤其下游大中型企業(yè)更愿意與有一定品牌知名度的連褲襪供應(yīng)商合作。

2、技術(shù)壁壘

高品質(zhì)連褲襪產(chǎn)品的生產(chǎn)涉及復(fù)雜的工藝和技術(shù)，連褲襪企業(yè)需要在技術(shù)人才培養(yǎng)、生產(chǎn)工藝研發(fā)等方面進(jìn)行大量的前期投入，并根據(jù)市場需求的變化持續(xù)進(jìn)行產(chǎn)品升級，才能不斷推陳出新，生產(chǎn)出高質(zhì)量連褲襪產(chǎn)品。因此，連褲襪行業(yè)對技術(shù)的高要求也為進(jìn)入者設(shè)置了較高的壁壘。

3、資金壁壘

隨著生產(chǎn)技術(shù)水平和工廠智能化水平的日益提升，連褲襪行業(yè)的投資起點也逐步提高，在生產(chǎn)設(shè)備、工廠配套、新產(chǎn)品的研發(fā)與新工藝的應(yīng)用、銷售網(wǎng)絡(luò)的建立以及相應(yīng)的應(yīng)用技術(shù)支持等各個環(huán)節(jié)均需要大量的資金投入。因此，連褲襪企業(yè)必須具備較強的資金實力。

4、客戶資源壁壘

連褲襪產(chǎn)品最終銷售至消費者，為保證連褲襪產(chǎn)品的質(zhì)量穩(wěn)定，對供應(yīng)商的產(chǎn)品質(zhì)量及穩(wěn)定性要求較高。一般需要經(jīng)過長時間合作才能形成穩(wěn)定的合作關(guān)系，而一旦建立穩(wěn)定信任的合作關(guān)系后，一般不會輕易變更供應(yīng)商。因此，連褲襪行業(yè)存在一定的客戶資源壁壘。

五、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

連褲襪產(chǎn)業(yè)鏈上游主要是原材料和設(shè)備，其中，原材料包括棉花、氨綸纖維、尼龍、蠶絲、染料等；設(shè)備包括織襪機。產(chǎn)業(yè)鏈中游主要是連褲襪的生產(chǎn)制造。產(chǎn)業(yè)鏈下游主要為銷售渠道，包括百貨商場、超市、服飾店、服裝批發(fā)市場、電商平臺等，最終銷售至終端消費者。

連褲襪行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

棉花

新疆冠農(nóng)集團有限責(zé)任公司

九圣禾控股集團有限公司

新疆西部海祥棉花有限公司

魯泰紡織股份有限公司

甘肅省敦煌種業(yè)股份有限公司

新疆塔里木農(nóng)業(yè)綜合開發(fā)股份有限公司

新疆賽里木現(xiàn)代農(nóng)業(yè)股份有限公司

氨綸纖維

華峰化學(xué)股份有限公司

泰和新材集團股份有限公司

杭州青云新材料股份有限公司

杭州邦聯(lián)氨綸股份有限公司

新鄉(xiāng)白鷺投資集團有限公司

尼龍

南充美華尼龍有限公司

廣東南方尼龍制品有限公司

宿遷中盛尼龍有限公司

徐州黑白龍工程尼龍有限公司

蠶絲

中國中絲集團有限公司

中國蠶絲綢緞有限公司

秦皇島旭隆蠶絲有限公司

常德諾雅蠶絲制品有限公司

上游

浙江健盛集團股份有限公司

上海龍頭（集團）股份有限公司

華孚時尚股份有限公司

四川浪莎控股股份有限公司

中游

百貨商場

超市

服飾店

服裝批發(fā)市場

下游

消費者

終端

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）浙江健盛集團股份有限公司

浙江健盛集團股份有限公司的主要業(yè)務(wù)為針織運動服飾的生產(chǎn)制造，目前主要經(jīng)營模式為以O(shè)DM、OEM的方式為世界知名品牌商和零售商自有品牌提供專業(yè)服務(wù)。企業(yè)較早地引進(jìn)了世界先進(jìn)的棉襪、無縫服飾生產(chǎn)設(shè)備并引入日本的生產(chǎn)技術(shù)和工藝流程。多年生產(chǎn)經(jīng)驗積累，先進(jìn)的設(shè)備規(guī)模優(yōu)勢，優(yōu)秀的生產(chǎn)管理及員工隊伍確保了企業(yè)在棉襪、無縫服飾生產(chǎn)制造領(lǐng)域的領(lǐng)先地位。企業(yè)不僅生產(chǎn)各類優(yōu)質(zhì)棉襪、無縫服飾，同時為了保證產(chǎn)品的質(zhì)量和交期，提高單位產(chǎn)品的經(jīng)濟效益，企業(yè)還建立了染色、橡筋線、氨綸包覆紗等產(chǎn)品的原輔料生產(chǎn)工廠，并配備了刺繡、點塑、輔飾等輔助性生產(chǎn)工序。據(jù)統(tǒng)計，2023年上半年，企業(yè)襪子業(yè)務(wù)營收同比下降11.08%至6.9億元，主要是歐美市場終端消費者需求有所下降疊加客戶庫存較多等因素導(dǎo)致客戶下單量減少。

（2）四川浪莎控股股份有限公司

四川浪莎控股股份有限公司的主營業(yè)務(wù)為針織品內(nèi)衣的生產(chǎn)與銷售，主要產(chǎn)品有無縫和有縫保暖內(nèi)衣、時尚內(nèi)衣、男女短褲、文胸等。為降低生產(chǎn)經(jīng)營成本，充分利用和整合社會存量資源，企業(yè)采用產(chǎn)品自主設(shè)計、生產(chǎn)外包，結(jié)合自主生產(chǎn)、直營銷售的經(jīng)營模式，致力于浪莎內(nèi)衣品牌建設(shè)與推廣和供應(yīng)鏈生態(tài)管理，其中自主設(shè)計、生產(chǎn)外包供應(yīng)鏈管理經(jīng)營模式為主。銷售方面，企業(yè)產(chǎn)品分為線上銷售和線下銷售，順應(yīng)客流的變化，線上線下渠道融合加速。對于線上銷售，主要是電商在淘寶、天貓、京東、唯品會等渠道的銷售，直播帶貨銷售，以及企業(yè)與電視購物平臺合作銷售。據(jù)統(tǒng)計，2023年上半年，企業(yè)服裝制造業(yè)營收同比增長14.41%至1.35億元。

六、行業(yè)現(xiàn)狀

隨著社會不斷發(fā)展，中國連褲襪行業(yè)發(fā)展空間越來越大，連褲襪不僅被用于日常穿著，而且在舞蹈、體操、跆拳道等運動領(lǐng)域也得到了廣泛應(yīng)用。2018-2020年受出口訂單向東南亞轉(zhuǎn)移的影響，國內(nèi)連褲襪出口下滑明顯。從2021年開始，我國連褲襪出口量整體呈現(xiàn)逐年增長的趨勢，主要得益于國內(nèi)連褲襪行業(yè)的不斷創(chuàng)新和提升，以及全球市場的逐步復(fù)蘇。中國海關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2023年中國連褲襪出口量同比增長22.18%至6.83億雙。

2017-2023年中國連褲襪出口量統(tǒng)計情況

七、發(fā)展因素

1、有利因素

（1）產(chǎn)業(yè)政策引導(dǎo)行業(yè)健康有序發(fā)展

一直以來，國家不斷通過產(chǎn)業(yè)政策的制定和調(diào)控，引導(dǎo)和推動連褲襪行業(yè)健康有序發(fā)展。近年來，國家相繼出臺《關(guān)于開展2023紡織服裝優(yōu)供給促升級活動的通知》《紡織工業(yè)提質(zhì)升級實施方案（2023—2025年）》《關(guān)于下達(dá)2024年浙江省國民經(jīng)濟和社會發(fā)展計劃的通知》等政策，產(chǎn)業(yè)政策的引導(dǎo)將加快連褲襪行業(yè)從粗放型、勞動密集型產(chǎn)業(yè)逐步向集約型、技術(shù)性和資金密集型產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)變，有利于連褲襪行業(yè)健康快速發(fā)展。

（2）科技進(jìn)步助力產(chǎn)業(yè)升級

隨著現(xiàn)代科技的飛速進(jìn)步，眾多科技領(lǐng)域的創(chuàng)新成果在連褲襪行業(yè)中得到了深度融合與應(yīng)用。生物酶技術(shù)、化學(xué)品合成技術(shù)、膜技術(shù)等尖端科技的不斷引入，不僅推動了連褲襪技術(shù)工藝的顯著升級，還提升了產(chǎn)品的質(zhì)量和性能。同時，數(shù)字化傳感技術(shù)、互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)、自動化技術(shù)的前沿應(yīng)用，使得連褲襪工廠的智能化水平邁上了新臺階，實現(xiàn)了生產(chǎn)流程的自動化與精準(zhǔn)控制，為連褲襪行業(yè)的發(fā)展提供了廣闊的空間。

（3）需求增長保障連褲襪行業(yè)持續(xù)發(fā)展

我國是世界紡織業(yè)大國，擁有龐大的紡織服裝消費市場和生產(chǎn)能力，為連褲襪行業(yè)的發(fā)展奠定了堅實的基礎(chǔ)。據(jù)統(tǒng)計，2023年我國紡織行業(yè)利潤總額同比增長7.2%。這一顯著增長不僅凸顯了我國紡織業(yè)的強大實力和旺盛活力，更為連褲襪行業(yè)的未來發(fā)展注入了強勁的動力。隨著我國國民經(jīng)濟的穩(wěn)健前行，以及城鄉(xiāng)居民人均可支配收入水平和消費能力的持續(xù)攀升，為我國連褲襪行業(yè)的持續(xù)發(fā)展提供了堅實的物質(zhì)保障和更加廣闊的市場前景。

2、不利因素

（1）原材料價格波動

連褲襪的主要原材料包括棉花、尼龍、氨綸纖維等，這些原材料的價格受到市場供需、國際貿(mào)易政策等多種因素的影響，價格波動較大。以棉花為例，2024年1月，國內(nèi)棉價偏強震蕩，國外棉價走勢較強，國內(nèi)春節(jié)休市期間，美棉期貨價格連續(xù)上漲，創(chuàng)2022年9月以來新高，節(jié)后國內(nèi)棉價小幅震蕩上行。棉花等生產(chǎn)要素價格的上漲影響了連褲襪行業(yè)的盈利能力。

（2）連褲襪產(chǎn)能過剩

產(chǎn)能過剩所引發(fā)的庫存積壓問題，在連褲襪行業(yè)中表現(xiàn)得尤為突出。當(dāng)前，國內(nèi)連褲襪行業(yè)的集中度相對較低，大型連褲襪企業(yè)具備獨立生產(chǎn)的能力，而眾多小型連褲襪企業(yè)則缺乏自主品牌，產(chǎn)品質(zhì)量參差不齊。這種局面不僅嚴(yán)重壓縮了連褲襪生產(chǎn)企業(yè)的利潤空間，導(dǎo)致連褲襪企業(yè)的盈利能力受到嚴(yán)重影響，使得連褲襪企業(yè)在運營過程中面臨巨大的資金周轉(zhuǎn)壓力，阻礙了連褲襪行業(yè)的健康發(fā)展。

（3）全球貿(mào)易環(huán)境的不確定性

受全球連褲襪供求格局影響，現(xiàn)階段我國連褲襪制造行業(yè)較大程度上依賴于出口。由于國際政治經(jīng)濟局勢的復(fù)雜性，全球貿(mào)易環(huán)境經(jīng)常發(fā)生波動。這種不確定性使得連褲襪出口面臨較大的風(fēng)險，包括關(guān)稅壁壘、貿(mào)易限制措施以及貨幣匯率波動等。這些因素可能導(dǎo)致連褲襪的出口成本增加，市場準(zhǔn)入難度加大，從而影響連褲襪行業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。

八、競爭格局

目前國內(nèi)連褲襪市場的基本競爭格局為：一是連褲襪行業(yè)集中度低；二是連褲襪行業(yè)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不合理，低檔產(chǎn)品產(chǎn)能過剩，且同質(zhì)化現(xiàn)象嚴(yán)重；三是中高檔連褲襪產(chǎn)品市場格局相對穩(wěn)定，企業(yè)數(shù)量較少。目前，我國連褲襪行業(yè)上市企業(yè)主要包括健盛集團、龍頭股份、華孚時尚、浪莎股份、匯潔股份等。2023年上半年，健盛集團、龍頭股份、華孚時尚連褲襪相關(guān)業(yè)務(wù)營收分別為6.9億元、4.05億元和2.28億元。

九、發(fā)展趨勢

未來，我國連褲襪行業(yè)將迎來面料創(chuàng)新的加速期。隨著科技的不斷進(jìn)步和消費者需求的日益多樣化，連褲襪面料將朝著更加舒適、環(huán)保、功能性的方向發(fā)展。此外，隨著消費者對時尚和個性的追求，連褲襪行業(yè)還將加強面料與設(shè)計的結(jié)合，推出更多具有創(chuàng)意和時尚感的產(chǎn)品。與此同時，隨著市場競爭的加劇，產(chǎn)業(yè)集中度將進(jìn)一步提升。未來，連褲襪行業(yè)將通過資源整合、品牌建設(shè)和市場拓展等策略，更好地把握市場趨勢和消費者需求。同時，連褲襪行業(yè)還將憑借強大的技術(shù)實力，推動整個行業(yè)的創(chuàng)新發(fā)展。